Фигура графического анализа «Голова и плечи».

Понедельник, Март 26, 2012 5:33

Фигура или паттерн «голова-плечи» cчитается классической моделью разворота тренда. Образуется тремя «волнами» на восходящем тренде. Имеет следующее строение: первая волна образует «левое плечо», вторая волна формируется выше, образуя «голову», третья волна формирует «правое плечо». Все волны ограничиваются снизу, так называемой, «линией шеи» (линия поддержки).

Голова и плечиСамая высокая вершина представляет голову фигуры (head), с двух сторон от нее сформированы плечи (shoulders). Линия шеи (neckline) проводится через две впадины. Идеальная фигура имеет симметричные плечи на одном уровне, но, в практике торговли правое плечо может быть, как выше левого или ниже, уже или шире. Более низкое расположение правого плеча повышает вероятность перелома тренда. Иногда встречаются сложные модели паттерна, имеющие двойные плечи или две головы. Линия шеи может быть горизонтальной, но чаще имеет небольшой наклон вниз или наверх. Фигура считается завершенной после того,когда цена пробивает вниз линию шеи. Иногда наблюдается возврат цены к линии шеи (поддержки), которая становится линией сопротивления и отбитие от нее снизу и затем развивается нисходящий тренд. Чем больше время формирования фигуры, тем выше ее надежность.
паттерн голова и плечи

При формировании фигуры «голова-плечи» отмечается характерное поведение графика торговых объемов. Торговые объемы при прохождении головы фигуры меньше объемов, которые отмечались при формировании левого плеча фигуры. При образовании правого плеча также отмечается относительно не большой объем торговли, указывающими на слабость рынка. Тенденция к росту объемов отмечаются после пересечения линии шеи. В случаях последующего ее тестирования объемы бывают невелики. При прорыве линии шеи объем торгов возрастает за счет выхода из рынка большого количества трейдеров. При торговле по этой фигуре можно определить ближайшую цель, на которую цена уходит после прорыва линии шеи. Ожидаемый уровень располагается под линией шеи, на расстоянии, приблизительно равном расстоянию между вершиной «головы» и «линией шеи».

 Правила торговли по фигуре «голова и плечи».  Сигналы на продажу:

  • После идентификации сформированной фигуры сигналом на продажу является прорыв уровня шеи сразу или отскок от нее снизу при возвратном движении цены после прорыва. Дополнительно смотрите объем – продавайте, если наблюдается уменьшение объемов продаж на каждом последующем пике фигуры, а так же дивергенция между ценами и значениями индикаторов. При этом защитный стоп- лосс, первоначально устанавливается на уровне головы, а при развитии понижающего движения переноситься на уровень правого плеча.

  • При наличии длинной позиции и идентификации фигуры, необходимо установить защитный стоп-лосс на уровне шеи или закрыть позицию рыночным ордером. Необходимо помнить, что значения технических индикаторов на правом плече часто превышают значения их на голове фигуры, но никогда не превышают значений левого плеча.

При анализе фигуры «голова-плечи», серьезной ошибкой начинающих трейдеров является открытие позиции до того момента, когда фигура завершила свое окончательное построение, что приводит к получению убытка. Особую ценность фигура «голова и плечи» представляет при среднесрочном и долгосрочном периоде формирования.

Так же встречается в торговле и Фигура «Перевернутые голова и плечи», которая является зеркальным отображением фигуры «голова и плечи». Поэтому все сказанное относительно признаков и сигналов, изложенные выше, относится и для этой фигуре. Она формируется на переломе медвежьего тренда.